黄晓伟

　　中国经济网北京3月20日讯 昨日，第十八届发审委2020年第34次会议召开，审核结果显示，洛阳新强联回转支承股份有限公司（以下简称“新强联”）首发获通过。这是今年过会的第36家企业。

　　新强联本次发行的保荐机构是东兴证券，保荐代表人为胡杰畏、郭哲。这是东兴证券今年保荐成功的首单IPO项目。

　　新强联主要从事大型回转支承和工业锻件的研发、生产和销售。公司的主要产品包括风电主轴轴承、偏航轴承、变桨轴承，盾构机轴承及关键零部件，海工装备起重机回转支承和锻件等。产品主要应用于风力发电机组、盾构机、海工装备、工程机械等领域。

　　新强联控股股东、实际控制人为肖争强、肖高强兄弟，本次发行前肖争强、肖高强直接持有公司56.67%的股权。本次发行完成后，肖争强、肖高强将控制公司42.50%的股权。

　　新强联拟登陆深交所创业板，本次公开发行股票的数量不超过2650万股，占发行后总股本的比例不低于25%，拟募集资金4.42亿元，其中3.22亿元用于“2.0MW及以上大功率风力发电主机配套轴承建设项目”，1.20亿元用于“补充流动资金”。

　　发审委会议提出询问的主要问题

　　1、发行人报告期销售收入持续上升，但产品销售结构变化较大。请发行人代表说明：（1）发行人主营业务收入增长的原因及合理性、主营业务毛利率逐年下降的原因及合理性；（2）结合细分领域的市场前景、竞争对手、市场份额和规模等因素，说明发行人核心竞争能力及竞争优势，对发行人持续经营能力是否产生重大影响；（3）结合产能及客户需求情况说明发行人报告期内锻件业务在毛利率持续下降的情况下，收入持续大幅度增长的原因；（4）结合停工复工情况、日常订单及重大合同的履行情况、2020年一季度、上半年的预计产能、产量、销量及与去年同期对比情况，说明新冠疫情对发行人经营状况及财务状况的影响，是否对发行人的持续经营能力产生重大不利影响。请保荐代表人说明核查依据、过程，并发表明确核查意见。

　　2、发行人主要客户集中度较高。请发行人代表说明：（1）客户集中度高的原因及合理性，是否对主要客户存在重大依赖；（2）与主要客户合作的持续性及稳定性；（3）报告期主要客户销量及单价的变化原因及合理性，是否存在对主要客户的突击销售和临时提价等异常情形；（4）报告期内发行人向新能轴承销售收入增长较快的原因及合理性，发行人对新能轴承是否构成重大依赖；（5）新能轴承采购发行人的风电轴承再转售给金风科技的必要性和合理性，是否实现最终销售；（6）新能轴承向发行人采购的锻件类产品是否加工成风电轴承等产成品并向终端客户进行销售，是否存在大量库存积压；（7）报告期内发行人与新能轴承交易价格的公允性，与同类客户及供应商的价格对比是否合理，报告期价格是否存在异常波动及其原因，是否存在利益输送。请保荐代表人说明核查依据、过程，并发表明确核查意见。

　　3、发行人报告期曾向贸易商采购原料的情形，发行人制造费用发生额存在波动，管理费用率显著低于同行业上市公司。请发行人代表说明：（1）未直接向终端供应商采购的原因，对比向贸易公司采购的单价与终端客户单价是否存在明显异常，是否具有商业合理性；（2）报告期管理费率显著低于同行业可比公司的原因及合理性。请保荐代表人说明核查依据、过程，并发表明确核查意见。

　　今年IPO过会企业一览：

    今年IPO被否企业一览：

（责任编辑：关婧）