在网上，有很多人质疑云付，是否属于“传销”。“这怎么是传销呢？这叫裂变发展”，做过云付的人，都这样回答。
“他们就如蚁后，除了自建巢穴，还会派出蚁军，在全国批量筑巢”，业内人士称，他们通过贴牌方式，繁殖出上千平台。
夏风每天往各个QQ群、朋友圈、网赚论坛及贴吧中撒广告，疯狂刷屏：“花呗套现秒到，利率低至0.3%-0.6%”。
用户需要去下载一个叫“云付”的APP，然后按照要求填写身份信息，甚至需要手持身份证上传照片。
接着，夏风会给用户一个二维码，扫描之后可用花呗支付。最终的钱，会扣除一定套现费，直接打到用户绑定的银行卡里。
“以前套现花呗、白条、拿去花这种产品，相当麻烦”，夏风称，这需要找到可以合作的电商，购买一件商品，店家还得假装发货，最终才能成分。
于是，线上钱包就和巨头们打起了游击战，7月“云付”的通道失灵后，“俏美钱包”还坚持了一段时间。
“套现灰产，起码有千亿的市场”，紧盯这条产业链的业内资深从业者曲世轩称，其实三分之一的信用卡、网贷都有套现需求，“保守估计，套现人群有数千万来计算，这都是一个每年千亿的市场”。
根据行业的不同，线下POS机刷卡费率也不同，一般套现者会选择费率最低的超市、加油站等行业，费率只有0.38。
“很多线上钱包的宣传，包装得很高大上，说是聚合支付和新式创业项目，但用户主要还是他们来套现”，曲世轩称。
而线上钱包的套现逻辑，和线下几乎一样：在线下，你可以找一家有POS机的商家，将钱刷出来，商家扣掉一定费率，再将钱返给你。
比如，花呗套现，就是一些商户将自己的收款二维码放在“云付”上，用户支付后钱直接进入他的账户余额，实现套现。
“因为线下POS机统一了费率，基本都是0.6，而线上的通道多而负责，费率从零到0.4不等，远比线下便宜”，曲世轩称。
因为支付宝、微信、京东等公司的风控较严，一旦发现商户异常，就会降额或关停，极不稳的，因此，线上钱包的核心业务，是信用卡套现。
“宣传语特别有诱惑力，相当于你做了自己创业，只要不断发展下线，就可以躺在家里赚钱”，夏风称。
而云付的APP介绍上称：“分享就能赚钱，无限三级裂变，无限分销代理，坐在家里也能做全国生意。”
云付共分为员工、店长、老板、渠道商、代理和高伙人6个级别，每个级别的费率不同，级别越高，费率越低。
按照多位云付的参与者的解释，你可以赚你所有的下线们的费率差额，级别越高，越划算，“用费率的差额，乘以套现金额，就是你的所得，当然，同级就没有分润”。
他们打了个比方：如套现银联小额，最底层的员工级别套现了10万元，按照0.5%的费率是500元，那与员工相关的5个等级都可以分成。
“很多银行的人也在推广云付，客人办完信用卡，就推销这个产品，后来还有一些辞了银行的工作来做云付的”，夏风称。
两个多月后，夏风每天分润已达到400多元。他看势头不错，果断花29800升级到了高伙人身份。
目前他已有了一个几万人的团队，但夏风毫不满足，“有的大团队已几十万人了，老大光靠分润，就能日入上万。”
“云付已成为线上钱包产业链中，最大的玩家”，曲世轩称，而后来者大多都效仿“老大”的推广奇招。
“有一家公司，甚至在全国各地开展会议销售，拉人头，每个人交298元入场，疯狂发展下线，因为扩张过于野蛮，还被相关部分查处过”，曲世轩称。
而就在今年6月，国家互联网金融安全技术专家委员会公布消息称，“信掌柜”和“云付”两家公司，均涉嫌无资质开展第三方支付业务。
所谓的贴牌，就是将其他家“线上钱包”APP拿过来，换一个颜色和LOGO，就直接用，快的话一天就可以上线万都可以做，甚至还有不要钱的”，高原称。
“贴牌费是月付3500，年费42000”，云付客服告诉一本财经称，并且不需要任何资质或专业背景，“只要能找好模式就可以做。”
“云付已做过200多个OEM贴牌，仅靠这一项，每年就有了近千万的收入”，云付的客服人员透露。
“啥都不用管，公司会给贴牌者提供最低0.25%的套现费率，而贴牌公司自己再去获客、分润就好”，高原称。
“这其中只有七八家巨头，其他大部分都是贴牌公司”，曲世轩发现，巨头就如蚁后，除了自建巢穴，还会派出蚁军，在全国批量筑巢。
但这些贴牌公司，只是获客渠道，后台都是母体公司的，他们无法获得这个产业链最核心的东西——数据。
套现用户需要填写的数据无比完备：姓名、银行卡、手持身份证的照片、密码、信用卡安全码等最隐秘的金融数据。
行业中曾出现过一些小型线上钱包，假装套现，其实是为了骗取用户数据，“注册之后，根本套不出钱来”。
“这部分金融数据，非常有价值的，但同时非常可怕”，曲世轩称，比如说，如果线上钱包想走歪路，可能会导致用户巨额损失。
“因为套现通道，大多盘根错节，这些没有牌照的公司来做，任何一个环节出错，资金都难以保证”，曲世轩称。
“到那时，线上信用卡支付利率也会和线下一样，进行大一统”，曲世轩称，甚至像微信、支付宝等第三方支付，都可能面临冲击。
而让业内人士担忧的是，抱着“过一把瘾就死”的心态，很多平台会动邪念，导致贩卖数据、跑路等隐患，集中爆发。
“套现是刚需，堵住了这个口，就会有下一个出口”，像夏风这样的“创业者”，似乎并不关心未来，他们相信“枪口之下，自有逃生路”。（本文仅代表作者观点
