中国经济网北京7月22日讯 中国证券监督管理委员会第十八届发行审核委员会2022年第81次发审委会议于昨日召开，审议结果显示，江苏江顺精密科技集团股份有限公司（简称“江顺科技”）首发获通过。这是今年过会的第228家企业。
江顺科技本次发行的保荐机构为华泰联合证券有限责任公司，保荐代表人为李骏、李晓童。这是华泰联合今年保荐成功的第13单IPO项目。此前，2月16日，华泰联合证券保荐的北京英诺特生物技术股份有限公司过会；2月17日，华泰联合证券保荐的江苏华盛锂电材料股份有限公司过会；3月3日，华泰联合证券保荐的菲鹏生物股份有限公司过会；3月29日，华泰联合证券保荐的深圳市华宝新能源股份有限公司过会；3月31日，华泰联合证券保荐的上海微创电生理医疗科技股份有限公司过会；4月11日，华泰联合证券保荐的天津美腾科技股份有限公司过会；4月21日，华泰联合证券保荐的慧博云通科技股份有限公司过会；5月5日，华泰联合证券保荐的农心作物科技股份有限公司过会；5月12日，华泰联合证券保荐的江苏东星智慧医疗科技股份有限公司过会；5月20日，华泰联合证券保荐的河南新天地药业股份有限公司过会；6月10日，华泰联合证券保荐的安徽华人健康医药股份有限公司过会；7月7日，华泰联合证券保荐的江苏联合水务科技股份有限公司过会。
江顺科技主要从事铝型材挤压模具及配件、铝型材挤压配套设备、精密机械零部件等产品的研发、设计、制造和销售。公司主要产品为铝型材挤压模具及配件、铝型材挤压配套设备、精密机械零部件。
截至招股说明书签署日，股东张理罡直接持有公司48.95%股权，通过天峰管理间接持有公司2.41%股权，张理罡直接和间接合计持有公司51.36%股权；张理罡作为天峰管理的执行事务合伙人，通过天峰管理支配公司11.00%的表决权，合计控制公司59.95%的表决权。报告期内，张理罡始终担任公司董事长（或执行董事）兼总经理，负责公司的业务发展方向、市场开拓及经营决策等重要事项。张理罡为江顺科技的控股股东、实际控制人。
江顺科技本次拟在深交所主板上市，本次公开发行股票1500.00万股，且不低于本次发行完成后股份总数的25%。本次发行不涉及公司原股东公开发售股份。江顺科技拟募集资金5.60亿元，用于铝型材精密工模具扩产建设项目、铝挤压成套设备生产线建设项目、补充流动资金项目。
发审委会议提出询问的主要问题
1、报告期内，发行人综合毛利率高于同行业可比公司均值。发行人外销毛利率高于内销毛利率。请发行人代表说明：(1)发行人原材料采购价格和单位成本变动的合理性，同类原材料向不同供应商采购单价差异较大的原因及合理性；(2)综合毛利率高于同行业可比公司均值的原因及合理性；各项主营业务毛利率波动较大的原因及合理性，与可比公司同类业务毛利率变动趋势是否一致；(3)外销毛利率高于内销毛利率的原因及合理性，是否与同行业一致；(4)在毛利率对比同行业时，选取可比公司的依据和标准是否合理，对比分析是否客观、公正。请保荐代表人说明核查依据、过程，并发表明确核查意见。
2、报告期内，发行人主营业务收入主要来自铝型材挤压模具及配套设备，存在部分外购设备，外销收入波动较大。请发行人代表说明：(1)境外销售收入波动较大的原因；(2)铝型材挤压配套设备收入大幅增长的原因及合理性，是否符合下游市场销售变化趋势，是否存在跨期调节收入的情形；(3)新增和退出前五大客户的情况及原因，与主要客户的合作是否持续稳定；(4)外购设备销售的业务模式及商业合理性，2020年销售金额较大的原因；(5)2020年以来交付延期订单的情况，是否存在通过调节交付时间跨期调节收入的情况。请保荐代表人说明核查依据、过程，并发表明确核查意见。
3、请发行人代表说明：(1)报告期内向关联方销售或采购的必要性，定价依据及价格公允性，相关销售毛利率与非关联方存在较大差异的原因及合理性，是否存在关联方利益输送的情形；(2)与部分关联方既有销售又有采购的原因，是否具有商业合理性；(3)发行人与关联方存在重叠原材料供应商的原因，说明相关交易是否公允、合理，是否存在其他利益安排的情形；(4)关联方嘉斯顿家居向发行人租赁相关厂房的具体情况，是否存在关联方为发行人分摊成本费用的情形；(5)嘉斯顿家居与发行人的主营业务、产品存在明显差异，销售渠道差异较大的依据是否充分，是否构成同业竞争或潜在同业竞争。请保荐代表人说明核查依据、过程，并发表明确核查意见。
今年IPO过会企业一览：
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